À l’approche de la retraite, vous devez penser à la transition entre le fait de vivre de votre revenu d’emploi et votre épargne. Au-delà des questions émotionnelles qui peuvent vous faire craindre de casser cette tirelire, vous devrez déterminer la meilleure façon de retirer de l’argent de votre 401 (k) ou d’autres comptes de retraite après la retraite.
Spécifiquement, vous devrez décider combien d’argent vous devriez retirer de votre compte initialement et un taux de retrait au fil du temps qui garantira que vous n’épuiserez pas vos économies et que vous pourrez profiter de la vie à la retraite. Il y a plusieurs considérations de retrait que vous devez faire.
Croissance continue contre inflation
Rappellez-vous que vos comptes d’épargne-retraite ne s’arrêtent pas lorsque vous commencez à prendre votre retraite. Cet argent a encore une chance de croître, même si vous le retirez de votre 401(k) ou d’autres comptes après la retraite pour vous aider à payer vos frais de subsistance. Mais le taux de croissance diminue naturellement à mesure que vous effectuez des retraits, car vous avez moins d’argent investi. L’équilibre entre le taux de retrait et le taux de croissance fait partie de la science de l’investissement pour le revenu.
Vous devez également tenir compte de l’inflation. Cette augmentation du coût des choses que nous achetons s’élève généralement à environ 2 % à 3 % par an, et elle peut affecter de manière significative le pouvoir d’achat de votre argent de retraite.
La règle des 4 %
De nombreux conseillers financiers recommandent la règle des 4 % lors de l’évaluation du montant que vous pouvez retirer de votre 401 (k) ou d’autres comptes de retraite sans craindre d’épuiser vos économies. En utilisant cette règle, vous retirez 4 % de votre épargne-retraite la première année et basez les retraits ultérieurs sur le taux d’inflation. L’idée est que vous devriez pouvoir retirer environ 4 % par an et maintenir une sécurité financière pendant 30 ans.
Par exemple, si vous commencez votre retraite avec 1 million de dollars d’épargne, vous retirez 4 %, soit 40 000 $, la première année. Si l’inflation augmente de 2 %, vous retireriez 2 % supplémentaires de ce montant initial, soit 800 $ (40 000 $ x 0,02), pour un retrait de 40 800 $ la deuxième année.
La règle des 4 % est le résultat d’une célèbre étude du conseiller financier Bill Bengen, qui a montré qu’un taux de retrait de 4 % ajusté à l’inflation était sûr sur une période de 30 ans.
Mises en garde contre la règle des 4 %
Plusieurs variables peuvent rendre cette règle empirique soit trop conservatrice, soit trop risquée, et vous pourriez ne pas être en mesure de vivre avec un taux d’environ 4 % par année, à moins que votre compte ait un solde considérablement élevé.
La première mise en garde que vous devriez considérer lorsque vous pensez à appliquer la règle des 4 % à votre situation personnelle est qu’elle demande de placer 50 % chacun dans des actions et des obligations. Vous n’êtes peut-être pas à l’aise de placer une telle proportion de vos actifs de retraite dans des actions, et vous voudrez peut-être garder au moins une partie de votre pécule en espèces ou dans un fonds du marché monétaire.
Vous pourriez aussi ne pas vous attendre à vivre pendant 30 ans après la retraite, soit parce que vous avez pris votre retraite plus tard que la plupart des gens, soit pour une raison de santé. Et vous pouvez ne pas sentir que vous avez besoin du niveau de confiance de presque 100 % que Bengen recherchait dans sa règle ; un niveau de confiance de 75 % à 90 % que vous ne manquerez pas d’argent pourrait être acceptable pour vous et pourrait permettre un taux de retrait plus flexible.
Vos finances
Votre propre situation financière unique doit également être prise en compte pour décider combien d’argent vous pouvez retirer de votre 401 (k) ou d’autres comptes après la retraite. Vous pouvez recevoir une pension, avoir un conjoint plus jeune qui continuera à travailler, ou prévoir de prendre un emploi à temps partiel pendant la retraite. Vos paiements de sécurité sociale et ceux de votre conjoint, ainsi que les montants des dépenses mensuelles que vous prévoyez en fonction de vos désirs de style de vie et de vos besoins quotidiens sont également des facteurs importants.
Les calculateurs de retraite en ligne peuvent vous aider dans vos décisions de retrait, mais vous pourriez également consulter un planificateur financier qui a été recommandé par quelqu’un en qui vous avez confiance.
Le revenu plutôt que la croissance
Les obligations, les actions, les biens immobiliers et d’autres types d’actifs versent un revenu fixe ou variable. C’est une stratégie courante d’allouer une plus grande partie de votre portefeuille à des investissements à revenu fixe à l’approche de la retraite. Les revenus fixes peuvent être un pari plus sûr, et ils peuvent également aider à faire évoluer votre portefeuille vers un endroit où il se concentre sur la production d’un revenu régulier et garanti plutôt que sur un important retour sur investissement.
Les investissements à revenu génèrent des dividendes ou des intérêts. Idéalement, vous pourriez utiliser ce revenu pour couvrir les frais de subsistance sans toucher au principal ou au montant de l’investissement initial. Le problème est qu’il peut être difficile d’obtenir un quelconque rendement sur vos investissements sans prendre de risque.
Une stratégie d’échelonnement
De nombreux investisseurs qui recherchent une légère augmentation du rendement vont essayer une stratégie d’échelonnement avec des certificats de dépôt (CD) ou des obligations à court et moyen terme. Une stratégie d’échelonnement tente de combiner la liquidité des investissements à court terme avec les rendements plus élevés offerts par les investissements à plus long terme. Au lieu d’acheter une obligation à cinq ans qui rapporte 3 %, vous pourriez acheter cinq obligations qui arrivent à échéance à des taux différents au cours des cinq prochaines années. Les investissements à court terme rapporteraient moins, et ceux à plus long terme rapporteraient plus.
Répartir votre argent sur une variété d’échéances peut vous aider à obtenir un rendement décent sans renoncer à votre liquidité. Vous avez un moyen de mettre la main sur les liquidités si vous en avez besoin, et vous pouvez réinvestir avec des obligations ou des CD arrivant à échéance chaque année.
Le premier compte
Une autre considération est de savoir de quel compte de retraite commencer à retirer de l’argent en premier. La façon de le faire de la manière la plus efficace sur le plan fiscal dépend également de votre situation individuelle. Vous pouvez commencer à retirer des fonds d’un 401(k) ou d’un IRA sans pénalité après l’âge de 59,5 ans, mais vous ne devez pas commencer à prendre des distributions minimales obligatoires (RMD) de comptes de retraite à imposition différée avant l’âge de 72 ans (70,5 si vous avez atteint l’âge de 70,5 ans avant le 1er janvier 2020).
Un Roth IRA fonctionne différemment. Il n’y a pas de RMD pendant la vie des propriétaires du compte, donc vous pouvez laisser cet argent croître en franchise d’impôt aussi longtemps que vous le souhaitez.
Les retraits d’un Roth IRA sont libres d’impôt à la retraite, donc vous pourriez vouloir prendre périodiquement de l’argent de ce compte plutôt que d’un autre.
Parlez à un conseiller financier ou à l’administrateur de votre plan 401(k) pour déterminer la meilleure stratégie pour vous si vous avez une combinaison de comptes d’investissement. Vous pouvez également envisager de convertir un IRA traditionnel en un IRA Roth avant ou pendant la retraite. Là encore, un professionnel de la finance peut vous indiquer si cela est judicieux en fonction de vos besoins et de vos objectifs.
Vos bénéficiaires
Si vous ne survivez pas à vos fonds, votre argent sera transmis aux bénéficiaires que vous avez désignés lors de l’ouverture des comptes. C’est une bonne idée de vérifier périodiquement avec vos bénéficiaires, ou peut-être après un changement de vie comme un mariage, la naissance d’un enfant ou un divorce, parce qu’ils peuvent avoir à payer l’impôt sur le revenu sur ces gains exceptionnels et devront suivre les règles sur les montants de retrait.