Las Vegas och Flamingo Hotel
I slutet av 1930-talet började Siegel träffa skådespelerskan Virginia Hill. De var ett slående par som var känt lika mycket för sin våldsamma natur som för sitt glamorösa utseende. År 1945 flyttade de två till Las Vegas, där Siegel började arbeta mot sin dröm om att bygga ett spelmecka i Nevadas öken. Med finansiering från Eastern Crime Syndicate påbörjades byggandet av Flamingo Hotel and Casino under Siegels överinseende.
Ursprungligen budgeterat till 1,5 miljoner dollar visade sig byggprojektet snart bli ett problem då byggkostnaderna sköt i höjden till mer än 6 miljoner dollar. När det upptäcktes att många av överskridningarna berodde på Siegels stölder och misskötsel blev Lansky (som nu var en framstående medlem av Eastern-syndikatet) rasande över hans förräderi.
Död
På kvällen den 20 juni 1947 mördades Siegel brutalt, när en salva av kulor slog in genom Hill’s vardagsrumsfönster i Beverly Hills där han var på besök. Samtidigt gick tre av Lanskys kohorter in på Flamingo Hotel och förklarade ett övertagande. Även om Lansky förnekade att han var inblandad i mordet råder det knappast något tvivel om att Siegel mördades på order av syndikatet.
Hustru och döttrar
Siegel gifte sig med sin barndomskärlek Esta Krakower i januari 1929, och tillsammans fick de två döttrar: De hade två barn, Millicent (som dog 2017) och Barbara.
Siegels flirtande gjorde dock att paret skilde sig 1946, och Esta flyttade därefter sig själv och deras döttrar från Beverly Hills och återvände till New York.
Bugsy Siegel-film
Av de filmer som skildrat Siegels liv och tid är 1991 års maffiafilm Bugsy, med Warren Beatty i huvudrollen, kanske den mest kända. En annan film som släpptes samma år som Bugsy var kriminaldramat Mobsters, med Richard Grieco i huvudrollen som maffian.