Cash management refererer til indsamling, håndtering, brug og (kortsigtet) investering af kontanter. Med andre ord er det forvaltningen af de kontanter, der strømmer ind og ud af en virksomhed.
Cash management dækker et bredt område af finanssektoren. Den omfatter vurdering af pengestrømme og markedslikviditet. Det omfatter også vurdering af investeringer.
Der er mere i effektiv likviditetsstyring end blot at undgå insolvens. Det drejer sig også om at få kunderne til at betale til tiden. Frem for alt handler det om at gøre alt, hvad der er muligt for at forbedre virksomhedens økonomiske rentabilitet.
Kassestyring – forebyggelse af insolvens
Gestyring af pengestrømmen er nok den vigtigste opgave for virksomhedsledere. Hvis en virksomhed ikke kan betale regninger, når de forfalder, fordi der ikke er nok kontanter, er den insolvent. Faktisk er insolvens den vigtigste årsag til konkurs.
Effektiv likviditetsstyring er afgørende for en ny virksomheds overlevelse. Den er også afgørende for en virksomhed i ekspansion. Likviditeten kan være et problem for en lille virksomhed med mange kunder. Selv virksomheder, der sælger det bedste produkt på markedet, kan have likviditetsproblemer.
En virksomhed med likviditetsproblemer er overladt til elementernes nåde. Kort sagt; den har ingen sikkerhedsmargin. Når der opstår udgifter, som den ikke havde forventet, er den i problemer.
Små virksomheder har mindre adgang til kredit end store virksomheder. Derfor må de i høj grad stole på deres egne penge for at opfylde deres forpligtelser.
Kasseforvaltning i bankvæsenet
Kasseforvaltning i bankvæsenet vedrører de tjenester, som bankerne tilbyder store virksomheder. Der er tale om cash flow-tjenester.
Tjenesterne omfatter nulbalance-regnskab, automatiserede clearing house-faciliteter og kontantkoncentration.
Der findes softwareprogrammer, der automatiserer den måde, hvorpå en virksomhed opkræver penge fra kunderne. Der findes også internettjenester, clearingcentre, kontantkoncentration og saldorapportering.
Armored car services og lockbox banking er alternative muligheder. En lockbox er en postboks, som virksomhedens bank har adgang til.
Bankreglerne vedrørende banktjenester er blevet meget strenge. Siden finanskrisen i 2007/8 og væksten i international hvidvaskning af penge har myndighederne skærpet deres regler.
Med kontanter menes der kun mønter og pengesedler. I forbindelse med likviditetsstyring arbejder virksomheder dog også med likvide midler. Kontanter er aktiver, som vi nemt kan omdanne til kontanter.
Arbejde med kontanter bliver mere og mere almindeligt i denne elektroniske tidsalder. I dag er det monetære system mindre fysisk og mere abstrakt, end det var førhen.
Cambridge Dictionaries Online har to definitioner på cash management:
1. Finansiering: “Aktivitet, der består i at kontrollere de beløb, der betales og modtages af en virksomhed, og de tidspunkter, hvor disse betalinger foretages og modtages.”
2. Bankvirksomhed: “En banks forvaltning af sine kunders penge med henblik på at sikre, at kunden får størst mulig fortjeneste.”
Video – cash management og bankvæsen
I denne video fra Deutsche Bank fortæller Jeffrey Bisig om vigtigheden af compliance og værktøjer til bekæmpelse af hvidvaskning af penge. Han diskuterer også kontanthåndteringstjenester i USA.